長河稅務：你真的瞭解現金流量表嗎？

現金流量表， 是指反映企業在一定會計期間現金和現金等價物流入和流出的報表。 現金， 我們都知道， 是指企業庫存現金以及可以隨時用於支付的存款， 當然， 不能隨時用於支付的存款不屬於現金。 那麼什麼是現金等價物呢？通常來說， 它是指企業所持有的期限短、流動性強、易於轉換為已知金額現金、價值變動風險很小的投資。 比如三個月內到期的債券投資， 就屬於現金等價物， 普通的股票投資由於其變現的金額難以確定， 因此不屬於現金等價物。 企業應根據實際情況， 確定現金等價物的範圍，

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現金流量表作為財務報表的三個基本報表之一， 所表達的是在一固定期間（通常是每月或每季）內， 一家機構的現金（包含銀行存款）的增減變動情況， 現金流量表的出現， 主要是要反映出資產負債表中各個項目對現金流量的影響， 並根據其用途劃分為經營、投資及融資三個活動分類。

現金流量表作為一個分析的工具， 其主要作用是決定公司短期生存能力， 特別是繳付帳單的能力。 它是反映一家公司在一定時期現金流入和現金流出動態狀況的報表。 通過現金流量表, 可以概括反映經營活動、投資活動和籌資活動對企業現金流入流出的影響, 對於評價企業的實現利潤、財務狀況及財務管理, 要比傳統的損益表提供更好的基礎。

現金流量表提供了一家公司經營是否健康的證據。 如果一家公司經營活動產生的現金流無法支付股利與保持股本的生產能力， 從而它得用借款的方式滿足這些需要， 那麼這就給出了一個警告， 這家公司從長期來看無法維持正常情況下的支出。 現金流量表通過顯示經營中產生的現金流量的不足和不得不用借款來支付無法永久支撐的股利水準， 從而揭示了公司內在的發展問題。

作為投資者來說， 上市公司在生產經營、投資或籌資活動過程中， 其現金流量的大小， 反映出其自身獲得現金的能力。 一般情況下， 經營性現金流量多， 說明上市公司的銷售暢通， 資金周轉快，

產品或專案不但有市場， 而且處於良好的發展時期， 反之則反。 通常， 現金流量的計算不涉及權責發生制， 會計造假不容易。 就如虛假的合同能夠簽出利潤， 但簽不出現金的流量。 在關聯交易操作利潤時， 往往也會在現金流量方面暴露有利潤而沒有現金流入的情況。 所以， 利用每股經營活動現金流量淨額去分析公司的獲利能力， 比每股盈利更加客觀。 除了以上指標外， 還應該關注應收帳款周轉率和存貨的周轉率， 結合資產負債和利潤表提供的各方面資訊綜合起來加以分析， 才能較客觀地評價某個上市公司是如何獲得現金， 又如 何去運用現金的。 在此基礎上， 進一步深入分析公司的財務狀況， 收益品質， 從中發現潛伏的重大財務風險， 從而找出具有高品質盈利的績優上市公司。

作者簡介：

崔英傑， 男， 河北長河稅務師事務所有限公司審計助理。 參與企業所得稅匯算清繳、虧損鑒證、企業財產損失審批的鑒證、土地增值稅清算鑒證等工作。